畫外音：馬良雖然號稱智謀之士，但就用兵之道，不如百戰之將徐晃遠矣。隻因中計放棄偃城，此後樊城以北暢順無阻，魏國援軍便可源源而至，立於不敗之地。
徐晃隻憑一道深壕，便唾手而得偃城。即與龐德商量，二人分兵，各距關羽包圍圈外紮下東西兩個營盤，牽製荊州軍力；並尋機與城內曹仁溝通消息，內外呼應。
鏡頭轉換，按下徐晃，再說於禁。
於禁引領七營軍馬，兼程大進，進至樊城以北。
探馬來報：樊城已被關羽軍馬層層圍困。徐晃與龐德二位將軍紮營外圍，尚未交兵。
於禁聞報，即令於兩山夾穀罾口川中紮下營寨，暗道：可先使徐、龐二將與關羽見上一仗，便知虛實。到時某自山穀中忽然殺出，必收全功。
即遣使往徐晃、龐德二營，以通消息。
龐德聞報於禁率軍前來，怕被搶了頭功，便找徐晃商量：我軍遠來，利於速戰。末將出戰關羽，請將軍乘其疲憊夾擊，則一戰而解樊城之圍，豈不美哉！
徐晃深知關公本事，好意相勸：令明雖勇，恐尚不及舊主馬超罷某與關羽相處日久，知其武藝更在馬孟起之上。令明休拿性命玩笑，還是約會於禁，三寨兵馬齊進，再與城中曹仁裡應外合，方保無虞。
龐德聽得不耐煩，因徐晃是自己上司，不好分說，又騎馬來見於禁，以同樣話語說之，並道：某不要將軍助戰，隻請將軍待某勝了關羽，引兵驅殺漢兵，以解樊城之圍即可。
於禁見龐德如此說，嚇了一跳，亦如徐晃一般，好意相勸：關某曾斬河北名將顏良、文醜，刀法天下無雙；又曾引三千人斷絕曹仁北道援兵，過五關戰六將，震死汝南太守李通，力取江陵、南郡。此人智勇雙全，我等隻宜謹守本寨，待其斷糧退軍追殺，方有勝算。
話猶未完，龐德早已氣得渾身發抖，告辭而出，謂隨從眾將道：徐公明與於文則二公，昔日皆為大王手下名將，因何懼怕關某如此我今不用他們相助，隻單身前去討戰。諸公且看，某怎樣挫敗關某三十年來之聲價！
於是回到己營，引軍而出，前至關公營寨，耀武揚威，單點關公名諱罵戰。
關羽正坐營中，門軍飛報進帳：曹操差於禁為將，領七枝精兵到來，屯於北麵山穀。徐晃與西涼降將龐德，各引一軍屯於東西兩麵，對我軍反向包圍。於禁、徐晃因懼君侯威名，皆按兵不動，惟有龐德現於營前罵戰，口出不遜。
關公聞言，勃然變色：天下英雄聞我之名，無不畏服；龐德豎子何等樣人，何敢藐視關某！我必親自出戰，斬此匹夫，以雪吾恨！
即令廖化引軍猛攻樊城，不可稍停；自己則引關平，親來迎敵龐德。
關公橫刀縱馬出寨，向對陣叫道：關雲長在此，是哪個小兒大膽，前來討死
對麵鼓聲響處，龐德出馬，以刀頭直指關公鼻端，高聲叫罵：關羽，不忠不義之賊！當初降於魏王，我主以貴賓之禮相待，上馬提襟，下馬相迎。你卻掛印封金逃去，反與魏王為敵，真乃無恥之尤。我今奉魏王旨意，特來取汝首級！你若怕死，就早下馬受降！
若論天下忠義之士，世人無不首推關公。龐德雖勇，亦有自知之明，深恐不是關公對手，故此偏以不忠不義惡言毀罵，欲使關公發怒如狂，自己方有得勝之機。
關公三十年來倍受世人欽敬，向以忠義自待，何曾受過這等毀罵果然中了龐德激將之計，氣衝鬥牛，亦於馬上回罵：量你一介西涼匹夫，今棄故主降曹，方為不義。你能比當年河北顏良、文醜乎可惜斬你鼠賊，汙了關某青龍偃月寶刀！
說罷縱馬舞刀，來取龐德。龐德心中打鼓，到此份上也隻得掄刀相迎。
兩軍擂鼓呐喊，各為主將助威，見二馬盤旋，竟戰至百餘回合，各自精神倍長。
關公暗讚：龐德刀法慣熟，真我敵手。由此觀之，其主馬超武藝，亦不在關某之下。虧得當日沒有入川與其比試，不然的話，說不定便將某一世英名毀於一旦也。
畫外音：關公雖然武藝絕倫，但今年已是六十歲高齡，怎比得龐令明正值血氣方剛若是放在十年之前，便是兩個龐德也非關公敵手，此事應知。
二人鬥至一百二十餘合，關公欲用攝魄之術殺之，又覺勝之不武，不免猶豫。
即便如此，龐德也覺氣力不加，遂使個虛招，撥回馬頭，拖刀而走。
關公驅馬隨後趕來，口中大罵：奸賊龐德！這拖刀計招數，乃是關某使剩下來的，當年便以此術殺了蔡陽。你今欲在關某麵前賣弄，豈非找死
遂縱馬上前，尋思待其揮刀之時，便先下手為強，砍了龐德首級。赤兔馬快，正好追個馬頭趕馬尾。關公隻防拖刀計，卻不料龐德掛上大刀，猛然回身。
眾軍齊聲大叫，但聽弓弦響處，關公額頭上已然中箭，射透銅盔，血流滿麵。
原來龐德根本不會使拖刀絕招，但卻具神射之能，隻是虛作拖刀之勢，以迷惑關公，卻偷拽雕弓，以暗箭傷之。
關公雖然中箭，卻未落馬。龐德見之，掛起雕弓，擎刀在手，回馬趕來。
道是螳螂捕蟬，黃雀在後。背後金風作響，關平馬到，一刀斬落龐德盔纓。
龐德大駭，欲掄刀再戰關平，忽覺渾身再無一點氣力，雙臂其軟如綿。又見於禁和徐晃都不來相助，隻得飛馬逃回本陣，收兵回歸本寨。
關平不敢追趕，急救父親回營，命醫官替關公摘了頭盔，拔了箭頭。
醫官笑道：幸得龐德激戰之後乏力，君侯又得寶盔阻擋，此箭射得不深。無妨，無妨。隻用金瘡藥敷之，三日之內便愈。
於是包紮上藥，拜辭出帳。
畫外音：醫官不知，龐德這一箭雖然不關生死，但因正中印堂大穴，卻無意中破去關公攝魄之術。若是神功不破，關公其後便不會敗於徐晃，最終落於潘璋、馬忠小輩之手。
關公見破了自己攝魄神功，不由切齒痛恨龐德，誓必殺之。
當夜關平、周倉、馬良等在帳中置酒壓驚，並祝關公早日康愈。正飲宴間，忽聽空中一聲炸雷，大雨傾盆而下。帳門便如雨簾，頃刻平地成河，水深二尺。
關公向帳外望去，心中一動，對關平笑道：夏末秋初，天降暴雨尋常之事，不足為怪。某深知本地天氣之變，故紮營高處，並已於襄水港內暗布戰船數百艘。此乃上天垂顧，若破於禁、龐德之兵，即在大雨之後也！
關平及眾將聞說，均自大喜。
暴雨下了數日，依舊淋漓不止。關公額上箭創已然結痂，遂出帳上馬，引關平等數騎登上高阜，察看雨後地勢。
遠遠望之，見樊城旗號不整，軍士慌亂修洞補牆；城北十裡山穀之內炊煙四起，屯著於禁七支軍馬；東麵是龐德營寨，西側為徐晃兵馬。
又見襄江大漲，幾與江堤持平，水勢湍急，聲如牛吼。
關公暗自點頭，回身問向導官：那城北山穀，是謂何名
向導答道：某世代居於樊城，故知此穀有個生僻名字，因其貌似魚簍，喚作罾口川。
關公撫髯大笑，又歎一口氣，謂諸將道：當初龐士元軍師死於落鳳坡，便是犯了地名之諱。今於禁入於罾口，也必為我擒也。
遂引眾將回至大帳，令馬良、趙累預備船筏，收拾水具；又差周倉率五百軍士去堰住各處水口，聽令放水以灌樊城，並淹罾口川之兵。
眾將領命，歡欣鼓舞，冒雨而去，各自準備。關平見父親出此奇計，深自拜服。
到了晚間，雨勢轉大，又下了整整一夜，江水如同牛吼。
次日天剛破曉，關公升帳，令全軍上船，搖旗鼓噪，直衝龐德、於禁營寨；同時下令掘開江堤，大水如千軍萬馬，灌入樊城。
城中軍民皆身陷水中，深可及腰。隻有徐晃大寨紮於丘陵高處，未被水淹，但因無船隻，卻也被困原地，動轉不能。隻能看著荊州馬耀武揚威，無計可施。
龐德坐於帳中，聽得萬馬爭奔，征鼙震地。急出帳看時，見四麵八方，大水驟至。
於禁紮營山穀，比龐德更為窘迫，但見七軍亂竄，營帳皆漂於水麵，軍士隨波逐浪者不計其數，平地水深丈餘。於禁大驚失色，隻得與諸將各登小山避水。
比及天色平明，關公及眾將乘船擁至。
於禁見四下無路，料不能逃，遂向關公高呼己名，口稱願降。關公令儘去衣甲，拘收入船，然後來擒龐德。
龐德引副將與步卒五百人，身無衣甲，立在堤上，見關公前來，奮然挺刀接戰。自平明戰至日中，龐德連殺數十人，回首見左右副將、偏將已被射殺淨儘，眾軍皆降。
正無奈何，忽見一船前來。龐德大喝一聲，提刀飛身躍上，殺人奪船，欲向樊城而走。
上流頭一員大將撐筏而至，隻一下便將小船撞翻，龐德落於水中。
關公抬眼看時，見那筏上大將正是周倉，不由大喜道：隻要活龐德，不要死公明！
周倉因隨關公在荊州住了數年，水性極為慣熟，更兼力大，因見敵將船翻，便即跳下水去，生擒龐德上筏，來向雲長報功。
一日激戰，於禁所領七軍一小半死於水中，餘者料無去路，全部投降，共俘三萬餘人。
徐晃引兵在山上固守，見於禁被擒，愈發不敢出營。
關公升帳而坐，於禁拜伏於地，乞哀請命。關公見昔日五子良將今日情狀，亦感悲憫，遂道：文則放心，我不殺你。來人，送送荊州監候，不許慢待了他。
軍士應命，監押於禁而去。關公又令押過龐德，見其睜眉怒目，立而不跪。
關公愛才之心大起，溫言勸道：你前日以惡言罵我，又以暗箭傷我，關某皆不怪罪。令兄龐柔現在漢中居官，故主馬超亦在蜀中為將。令明何不早降某保你不失封侯之位。
龐德非但不肯降服，反而怒罵道：某今被俘，是老天下雨助你，非戰之罪。我受魏王大恩，寧肯死於刀下，豈肯降你與劉備等篡逆之賊！
關公見此，歎息一聲，隻得成全其誌，喝令刀斧手推出斬首，其後葬之。
歇兵一日，關公乘水勢複上戰船，引軍來攻樊城。卻顧慮東山徐晃來攻，即分兵一半與馬良、關平，令其駐守郟下擋之，自與廖化攻城。
樊城周圍白浪滔天，城垣漸漸浸塌。城中男女擔土搬磚，填塞不住。
曹軍眾將又見關公率船來攻，無不喪膽，慌忙來告曹仁：今日之危乃天意如此，非人力可以挽救。即便關公不攻，城塌也在指日之間，我等便似於禁七軍，儘為魚蝦腹中食矣。今可趁敵軍未至，乘舟夜走，雖然失城，尚可全身。
曹仁大慌，欲從眾將之言，下令棄城而走。
滿寵奮然，扯衣諫道：將軍不可。山水因暴雨驟至，豈能長存不出旬日，即當自退。關羽未儘全力攻城，慮徐晃將軍襲其後也。今若棄城而去，黃河以南，非國家之有矣！將軍乃魏王族弟，望固守此城，以為國家保障。
曹仁聞其勸諫猛醒，拱手稱謝：非伯寧之教，幾誤國家大事。
乃騎白馬上城，聚集眾將：某發誓保守此城，但再有聲言棄城而去者斬！
說誓已罷，即令將自己所乘白馬殺死，沉於江中，以示絕不逃走之意。
諸將皆道：將軍若此，某等何懼願以死據守樊城！
曹仁甚慰，令於城上布設弓弩數百架，斬木為矢，使軍士晝夜防護。關羽見攻城不下，隻得引軍回營，蓄勢待發。
果然不出滿寵所料，三日後大雨已停，烈日複照。城外各處水勢漸退，樊城複安。
鏡頭轉換，按下樊城，複說長安。
探馬飛馳長安，向魏王奏報：關雲長擒於禁、斬龐德，水淹七軍，樊城勢危！
曹操聞報驚駭，顧不得西征漢中，急聚眾臣商議，應對關羽之策。
諸將皆謂：於禁七軍既喪，徐晃兵力不足，難與關羽抗衡，應再派兵援之。
曹操便依眾議，急發兩路大軍，往救樊城：一路派徐商為將、呂建副之；次路以殷署為將、朱蓋副之。各率六營，共計十二營兵馬，前去增援徐晃，以解樊城之圍。
發兵已畢，又恐不能戰勝關公，複商議遷都於洛陽，以避其鋒銳。徐庶、劉曄、司馬懿聞此，暗暗欣喜；惟賈詡、程昱大驚，力勸方止。（本集完）