吳宮之中，杯盞羅列。
本是全家喜笑顏開，共享天倫之樂，未料隻因吳王賜魚愛女，卻又風雲突變。公主滕玉見侍者將半條殘魚放在身前，立刻站起身來，勃然大怒。
滕玉：父王食魚之半，複將餘者相賜，是何意也分明是在侮辱於我！
吳王：我兒喜食魚膾，為父因而賜贈，何故竟作是言
言猶未了，滕玉竟忽抄起案上解手尖刀，自刺左胸，當即血流滿地，自殺於席前。
吳王大痛，悲不自勝；夫人也大驚失色，將愛女橫抱在懷，號啕大哭。
死者不能複生，吳王隻得下令，在姑蘇城外掘土成湖，湖中建墓，為愛女滕玉下葬。更命傾其國庫所有珍寶，為女兒陪殉。
畫外音：上古時期吳越一帶，王公貴族建墓，形製可怪，與中原風俗大不相同。中原諸侯之國，貴族建陵修墓，皆都要選高阜之處，林深樹密之所，向陽之坡為之。而吳越之國，卻是掘地為池，堆土成墩，再用巨大條石於土墩上砌成墓室。其墓建成，則注水入於所掘之地，使之成湖，隻留一條堤壩，作為下葬墓道。待下葬完畢，再毀其堤壩，則陵墓便成湖中之島。其風俗緣何如此，曆來眾說不一，最為流行之論，是謂以防盜墓者。
滕玉下葬當日，吳人竟相出門相送，填街塞巷。吳王見此，異想天開，竟設毒計，以表演鶴舞送葬為名，將城中圍觀者逾萬人引入墓穴，然後引發機關，使為愛女殉葬。
當日姑蘇城中，幾乎家家都有死者，戶戶有人殉葬，全城大放悲聲。
便在此際，有二人自越國而來，行入姑蘇城中。二人一男一女，男子二十餘歲年紀，風度翩翩；女子隻有十六七歲左右，模樣俏麗無雙。疑是金童玉女，天上佳偶，人間絕配。
畫外音：這兩位不速之客，男者便是計然之徒範蠡，女子卻是同門師妹，並無姓氏，因是為越國人，故自稱越女。父兄皆為獵戶，家住深山密林，以采果行獵為生。
鏡頭閃回。越女十一歲時，入林采果，忽然遇到一隻白猿，甚是通靈，常與越女爭搶野果為戲。越女來追，白猿便即上樹；越女上樹，白猿複又跳到另一樹上，引越女來追。
光陰似箭，日月如梭。五載過後，越女自覺身體輕盈，上樹爬坡，攀藤附葛，跨澗越嶺，皆如履平地。越女大喜，因自取名字為盈，此後便叫越盈。
越盈十六歲時，再與白猿追逐，白猿已經不是對手，隻能連連逃避。這一日，山中忽然爬出一條巨蟒，竄入獵家茅舍，將越盈父母及兄長皆都咬死，然後爬走歸穴。
越盈采果歸來，見狀大悲且怒，便摘下壁間長劍，沿其蹤跡，尋至澗下山洞，與那蟒蛇相鬥。不逾半日，越盈便將巨蟒殺死，剖腹取膽以歸。於是便將父母兄長埋葬，隻餘孤身一人，食其蛇膽，日間采獵，夜間練劍。
也是天賦異稟，越盈將學自白猿輕身之技，融化入於劍法之中；又得蛇膽功力之助，除輕功卓絕以外，兼且力大驚人，甚於男子。
未過半載，越盈練成一套驚世駭俗劍法，天下無對。
忽這一日，越盈在林中又遇白猿，與其相戲。
越盈時已長大成人，見那雄猿相戲，意帶輕薄，不由含羞帶怒，便折枯枝為劍，與其相鬥。未經十合，隻聽啪地一聲，正中白猿臂膀，右臂登時斷折。白猿大痛，哀號而去。
便在此時，忽聽對麵山坡上有人喝采：好劍法！
越盈抬頭看去，見那山坡上站立二人，一老一少，皆作道家打扮；那少年背上，還肩負一個竹蔞。觀其形態，以為是深山采藥之人；其實卻是道家高士，計然與範蠡師徒。
計然師徒自宛中而來，欲往越國訪友，自此路過。
不料在此深山密林之中，竟見一位少女與白猿相鬥，於是駐足以觀。
計然是個用劍行家，見此少女以枝作劍，招數精奇至極，竟是平生所未曾見，隻十數招便將白猿擊傷，忍之不住，這才叫出聲來。
越盈將他二人相了一番，知是世外高士，於是丟棄樹枝，上前施禮。
計然恐那姑娘多疑，遂自道來曆，順便將弟子範蠡亦介紹一番。
越盈大喜，亦將自己身世說了，待說至父母及兄長皆被毒蟒所害，不由大放悲聲。
計然見她身世可憐，孤身一人與世隔絕，於是大發慈悲，便即收為女徒，使其與範蠡兄妹相稱。因喜其劍法，便取名謂曰“越女劍”。
閃回結束，鏡頭複回姑蘇。
範蠡與師妹越盈此番來至姑蘇，本是聞說吳王闔閭欲要建立霸業，正在招賢納士，故而來投，欲助其一臂之力，同時成就自己功名。
未料剛至城外，便遇到吳王為愛女滕玉下葬，誘騙萬餘國人入墓，封門為殉之事。
二人立身高坡，將此情景全部看入眼中，聽在耳內，由是怒火衝天，將兩顆投靠相助之心，登時化為寒冰。
越盈：師兄，如此暴虐之君，保他何為不如今夜斬其狗頭，將去投楚！
範蠡：先入城中打探一番，見機行事可也。
兄妹二人入城打探，行走在姑蘇城中，站立長街，眼見家家戴吊，戶戶號哭。範蠡雖然素日喜怒不形於色，此際亦是怒不可遏，便與越盈躲入街角，私下商議。
範蠡：如此昏君，若不殺卻，你我枉負俠義之名。賢妹可仗絕頂輕功，於今夜進宮，取其首級，我等去投楚王便了。
越盈剛然允諾，忽見一輛車駕停於麵前，一位老者下車，向二人施禮。範蠡見來者仙風道骨，相貌不凡，不敢妄自尊大，急忙還禮。越盈睜著一雙俏目，滿懷狐疑。
老者問道：二位得非計老夫子高徒耶某乃吳公子季劄，也是你二人師父計然之摯友。我見此位女俠殺氣外露，莫非欲刺吳王乎
範蠡聞是賢公子季劄，急又施以晚輩之禮，問道：我等欲刺昏王，師叔何以知之
季劄答道：我自城外跟隨，二位功夫已至化境，竟然絲毫不覺，可見殺心之重，不顧其他。昔專諸之刺王僚，彗星襲月；要離之刺慶忌，倉鷹擊於殿上。殺機一起，天象示變，惟智者識之。二位欲刺闔閭，已形之於外，天地變色，老朽豈能不察
範蠡：如此說來，師叔是不許我等刺殺昏王
季劄：闔閭暴虐，枉殺萬人，自當遭受天譴，不可以人力報之。慶忌雖死，吳國西有強楚，南有悍越，皆都虎視，欲興大兵。若二位刺殺吳王，則宗室後繼無人，朝無姬氏重臣，則吳國大亂，宗祀必絕，社稷必亡。吳民何辜，遭此塗炭二位欲為萬人複仇，反至舉國傾覆，豈非以暴易暴，有乾天和也惟子慎思。
範蠡聞此，沉默無語。季劄言罷，再不多說，拱手登車而去。
越盈：師兄，咱們聽不聽這老翁言語
範蠡：真是賢德公子，悲天憫人之論。吳人之仇，不應由我外人出手報之，此言是也；且長輩之命，違之不祥。但吳王之虐，不可不儆。
越盈：季子既雲我兄妹不可下手，則何不借其敵國勢力，以報其無邊罪愆
於是與師兄附耳商議，如此如彼。
範蠡大喜：善哉，此計大妙，可謂一舉兩得。師妹，今晚入宮，照計行事！
越盈聽從師兄吩咐，當夜施展絕頂輕功，潛入吳王內宮。因見吳王醉夢正酣，便將其寢室壁上所懸湛盧劍盜出；然後竄房越脊出宮，與師兄連夜離吳去楚。
第五日上，兄妹二人來至郢都。於是白天遍遊都城，夜間複由越盈潛入楚宮，將湛盧寶劍放在楚昭王床頭。端地是仙家手段，千裡傳劍，神鬼不覺。
雞啼三遍，晨曦發動。
楚昭王醒來，忽見枕畔有劍，不由駭甚。因知相劍者風胡子正在楚都，遂急遣使召入宮中，以此劍示之，命其相看。
風胡子觀劍，驚問：此劍何來
楚昭王：一覺醒來，得之枕畔，不知何兆。
風胡子：恭喜大王，楚國將興矣。
楚昭王：大師何作此言
風胡子：此劍名湛盧，乃劍師歐冶子為越王允常所鑄，共有五口，皆稱世之名劍，削鐵如泥。吳王壽夢聞而求之，越王不敢不從，乃獻魚腸、磐郢、湛盧三劍於吳。傳至吳公子闔閭，便以魚腸劍刺王僚，磐郢劍陪葬其亡女滕玉，惟湛盧之劍在焉。
楚昭王聞說是湛盧，大吃一驚：既是吳王隨身之寶，卻因何到至寡人枕畔莫非是其派刺客，來殺我乎
風胡子搖頭：非也。豈有刺客入室，不取人頭，反將寶劍留下之理！臣聞此劍，乃五金之英，太陽之精，出之有神，服之有威。但若其主人大行逆理之事，其劍即背主他往，自擇賢德之主投之。此劍所在之國，亦必國祚綿遠。今聞闔閭弑兄王僚自立，又無辜坑殺吳都萬人殉葬其女；湛盧之劍突現楚宮，是去無道，而就有道也！
楚昭王聞言大悅，乃設祭祖廟，供劍三日，佩於己身。百官以為天瑞，交相稱慶。
闔閭失劍，正自亂尋，並殺內侍數十人，毫無影響。忽有人細作報來，說楚國君臣同往祖廟祭祀，慶賀天賜湛盧寶劍。
闔閭怒道：何為天賜此必我宮中有通楚者，盜吾寶劍，以取悅楚王也！
遂升殿設朝，說以失劍之事。諸卿聞此，無不失驚。
闔閭：即命孫武為將，伍員、伯嚭副之，率師伐楚，勿必生擒楚王，奪回湛盧寶劍！
因恐楚強吳弱，眾寡不敵，複遣使至越，請越王發兵，相助吳國。彼時越為楚之附庸之國，越王允常豈肯輕與楚國絕交於是打發吳使回去，不肯發兵。
吳王聞而怒道：伐楚之後，再滅南越！
孫武出師，三戰皆勝，順利攻拔楚國六、灊二邑。但因後兵不繼，又聞越國不肯發兵相助，由此不敢深入楚境，隻得乘勝班師。楚王知道孫武用兵如神，竟然忍氣吞聲。
闔閭三年，乃是魯昭公三十年，孔子四十歲，自稱“四十不惑”。
此年澹台滅明出生，字子羽，魯國武城人氏，孔子晚年弟子，名列七十二賢之一。
澹台出生當年，吳軍北渡淮河伐徐。因久攻不克，遂放泗水以淹徐國。
徐子章羽見城不能守，遂披發文麵，率妻子自縛出城，跪求吳王保留徐國祖祀。
吳王闔閭不準，章羽遂帶族人奔楚，徐國自此滅除。
畫外音：徐氏出於嬴姓先祖大費，又名伯翳。大費生二子，一曰大廉，為鳥俗氏之祖；二曰若木，為費氏之祖。若木被封於徐，因建子爵徐國，曆夏、商、周三代，至此被吳國所滅。章羽奔楚之後，後代子孫便以國名為姓，稱徐氏。徐侯章羽，便為徐氏得姓之祖。
澹台滅明生來狀貌甚惡，成年之後，求拜孔子為師。
孔子雖然有教無類，收其為徒，但觀其貌醜，以為必至材薄，因而不喜。滅明既已受業，退而修行，南遊至江西，隨從弟子三百餘人，不久便即名動南方諸侯。
忽有一日，澹台滅明身帶價值連城寶珠，更率數十名弟子門人渡河。舟至河心，忽有二蛟從波濤中躍出，對渡船成夾擊之勢。
舟子道：蛟龍從不襲舟，此為二龍奪寶之勢，必是公子身上有寶。若將寶物擲於江心，則蛟龍自退。
澹台滅明聞言怒道：吾雖身攜寶珠，然可以義求，豈可以力劫之乎
遂奮然揮劍，斬殺二蛟於河內，然後才將寶珠投入水中，以示毫無吝嗇之意。
孔子聞之，歎道：吾以言取人，失之宰予；以貌取人，失之子羽。
畫外音：澹台滅明此種高尚品德，被魯國人喻為“寧讓錢，不讓言”，代代傳承至今。可謂今之山東人性格，猶有澹台滅明“斬蛟舍珠”遺風。澹台滅明到達楚國，其後三百徒眾分彆深入南楚腹地，對荊楚文化產生廣泛且深刻影響，以至江西之地皆都尊儒。故此豫章雖然遠離中原，但自春秋末以來，從不被稱為蠻夷。豫章人為澹台滅明立祠祭祀，並立澹台門以表紀念，進賢縣也因其南遊至此而名。“人不可貌相”之典，既源於澹台滅明。
吳王闔閭四年，乃周敬王九年。
薛獻公任穀病逝，為薛國之君六十四年，乃春秋時期諸侯中在位時間最長者。晉定公姬午聞之，派遣大夫荀躒前往吊唁。
越明年，吳王闔閭因怒越王允常此前不從己伐楚，且欲翦除楚國羽翼，便謀伐越。
孫武諫止：楚國未破，不可同時再與越國結隙，以成腹背受敵之勢。
闔閭不聽，必欲伐之，遂出兵南向。
越王允常聞吳軍無故來伐，寄書闔閭：吳不信前日之盟，棄貢賜之國，而滅其交親，不恐遺笑於中原諸侯乎
闔閭不理其言，遂以孫武為將，伯嚭為副，引軍前至檇李。兩軍交戰，孫武擊敗越兵，伯嚭縱兵大掠而還。
孫武雖勝，但還朝後私謂伍員：四十年之後，越國必強，而吳勢儘矣！
伍員笑道：我壽不至此！
越王允常吃此大虧，痛恨吳王不已，遂遣使至楚告敗。楚昭王問計於令尹。
囊瓦奏道：天賜湛盧劍歸楚，是敗吳之際。況其前歲侵我六、灊二邑，正宜報之。
楚昭王信以為然，於是便率舟師伐吳。
闔閭複使孫武為將，伍員為副，率師擊之。
戰神駕到，更無玄奧。於是再次大敗楚師於居巢，並獲其上將羋繁以歸。闔閭親迎出城，大賞三軍，但猶未滿足，遂與孫武及伍員二將半開玩笑。
吳王：二卿雖獲大勝，美中不足。
孫武：何謂美中不足
吳王：不入郢都，雖屢敗楚兵，猶無功也！
伍員：臣豈須臾敢忘郢都哉隻因楚國向為諸侯之伯，楚軍亦天下之強，未可一戰而定勝負者。囊瓦貪鄙，且待其隙可也。
吳王信以為然，遂使其與孫武演習水軍於江口，以待楚國有隙可乘，再次發兵攻伐。
楚昭王自得湛盧之劍，雖屢敗於吳國，但自信有上天嗬護，並不以為意。且常以湛盧揚威，召聚諸侯來賀。
這一日，唐成公與蔡昭侯同來朝楚，各有所獻。蔡侯有羊脂白玉佩一雙，銀貂鼠裘二副，便將一裘一佩獻於楚昭王，以為賀禮。
囊瓦見昭王佩玉著裘而出，甚為羨慕喜愛，便公然向蔡侯索賄，亦求一裘一玉。蔡侯欲留以自用，因而拒絕不給。
唐侯有名馬二匹，毛如白練，高首長頸，名曰驌、驦，實乃天下希有。囊瓦求之，唐侯亦不給。囊瓦兩次索賄被拒，於是惱羞成怒，因私向昭王進諂。
囊瓦：大王可知，蔡、唐二侯因何聘楚
楚王：自是來朝伯侯，並觀湛盧寶劍。
囊瓦：早也不來，晚也不至。來朝是假，刺探楚國虛實是真，欲為吳國做向導耳。
楚昭王信以為實，便將二侯扣留囚禁。二侯無奈，隻得向囊瓦交出寶物，才得脫身。
蔡昭侯歸國，怒不可遏。因欲雪恥，又自知遠非楚國之敵，遂將長子送到晉國為質，就此背楚附晉，請求晉侯發兵伐楚。
時為晉定公三年，魏舒當政，乃集十七國大夫於狄泉（洛陽附近），商議伐楚。諸侯大夫懼楚之強，皆不敢從。魏舒向蔡昭侯求索軍資，蔡昭侯婉拒，於是伐楚之事遂罷。
魏舒還師，路經洛陽，對諸將道：我等既至京畿，成周城牆頹矣，何不為天子修之
眾人聞說是為天子修城，皆都答應。魏舒遂命安營紮寨，請為周天子修葺城牆，並命部將原壽過監工。這一日閒來無事，魏舒遊獵於大陵澤，歸時死於寧邑（今河南獲嘉）。
蔡侯見諸軍解散，大失所望而歸。途中經過沈國，於是遷怒沈君附楚，使大夫公孫姓襲滅其國，俘虜沈君子嘉回蔡，繼而殺之。
畫外音：據後世史家考證，古沈字與聃相通，故又稱聃國，是周文王幼子季載封地，北至黃河、東至杞縣、西至滎陽、南至淮陽，實為侯爵大國。平王東遷之後，季載後裔沈君忽另封沈國之地，稱忽沈侯，號汝南國。踐土之盟時被降為子爵，故後世之君改稱沈子。沈國故地究竟封於何處，史學界頗多爭議，因在今之安徽臨泉、河南平輿、沈丘一帶，都有沈國古跡遺存可考，於是便各執一說，互不相服。